Компании из сектора высоких технологий возглавляли ралли на рынке в течение последних нескольких лет. Но это не значит, что они не подвержены угрозе инфляции.
Не понимаете, чего ожидать от будущего? Ответ на этот вопрос может дать миллиардер Чамат Палихапития.
Венчурный инвестор, которого часто называют «королем SPAC», давно является поклонником технологического сектора. Однако в прошлом месяце в передаче All-In Podcast он предупредил, что технологические компании могут «сильно пострадать, когда ставки вырастут».
Палихапития утверждает, что инвесторы хорошо относятся к компаниям технологического сектора в условиях низких ставок, потому что такие предприятия могут реинвестировать деньги по гораздо более выгодным ставкам.
Но при высокой инфляции и в условиях растущих процентных ставок ситуация меняется. Инвесторы переходят к защитным активам, потому что будущее становится более неопределенным.
Но есть и хорошие новости. Палихапития предложил три актива, которые помогут инвесторам застраховаться от инфляции. Читайте дальше, чтобы узнать подробности.
1. Компании с высокими темпами роста
Первая рекомендация Палихапитии по борьбе с ростом цен проста: инвестируйте в компании, которые могут обогнать инфляцию. Он называет их гиперрастущими компаниями.
«Я говорю о компаниях, которые растут на 50%+ в год», – поясняет Палихапития.
Какие компании подходят под это описание?
Палихапития выделил три компании, которым он помог стать публичными через SPAC: финтех-фирму SoFi Technologies, платформу для сделок с недвижимостью Opendoor Technologies и страховщика нового поколения Medicare Advantage Clover Health Investments.
Но здесь стоит отметить важный момент – акции этих компаний отличаются особой волатильностью.
2. Компании с большими денежными потоками
Палихапития также отдает предпочтение компаниям, которые генерируют большие денежные потоки.
«Вам следует делать ставку на компании, которые генерируют много кэша, потому что в условиях роста ставок это очень позитивный атрибут, который сработает в вашу пользу», – сказал он.
Палихапития выделил горнодобывающие компании в качестве здоровых производителей кэша. Он не привел конкретных примеров, но, возможно, хорошей идеей будет придерживаться крупнейших игроков.
В 2021 финансовом году австралийский гигант BHP Group сгенерировал операционный денежный поток в размере $27,2 млрд. Свободный денежный поток составил рекордные $19,4 млрд.
А Rio Tinto за первые шесть месяцев 2021 года получила $10,2 млрд свободного денежного потока, что на 262% больше, чем в прошлом году.
Акции BHP и Rio Tinto упали примерно на 20% за год, что может стать отличной возможностью для входа.
3. Активы, динамика которых не зависит от рыночных трендов
Также Палихапития предлагает владеть активами, которые не движутся в тандеме с фондовым рынком.
В этом контексте миллиардер указывает на криптовалюты, такие как биткоин, и блокчейн, например, Solana, поскольку они могут выступать в качестве «отличного хеджа».
Инвестировать в криптовалюты становится все проще. В прошлом месяце в США дебютировал первый биржевой фонд на базе биткоин-фьючерсов ProShares Bitcoin Strategy ETF.
Кроме того, существуют компании, владеющие криптовалютой.
Tesla, например, владеет почти 42 тысячами биткоинов, согласно информации из учетной записи Илона Маска в Twitter. Между тем, компания MicroStrategy, занимающаяся разработкой программного обеспечения для предприятий, на конец третьего квартала владела 114042 биткоинами.
Конечно, вы также можете купить криптовалюту напрямую.
В наши дни многие биржи взимают до 4% комиссионных за покупку и продажу криптовалют. Но некоторые инвестиционные приложения предлагают комиссию в 0%.
И нет необходимости покупать целую монету. Можно начать всего с $1.
Топ-3 компаний, акции которых могут взлететь в 2022 году
Каждый инвестор хочет видеть рост. Вне зависимости от инвестиционного стиля, рост – это секретный соус, который превратит любой рецепт в нечто особенное. Однако найти акции, способные к росту, бывает нелегко.
Среди инвесторов бытует мнение, что прошлые показатели не могут гарантировать будущие доходы. Это простая истина. Но вполне естественно посмотреть в прошлое и получить подсказки относительно того, что может произойти в дальнейшем.