Американский рынок вчера завершил торги разнонаправленно на фоне ротации из перегретых технологических и AI-бумаг: S&P 500 снизился на 0,4%, до 7472,79 п., Nasdaq потерял 1,3%, до 26 166,60 п., тогда как Dow Jones прибавил 0,3%, до 51 712,71 п. Основное давление пришлось на крупные компании технологического сектора, полупроводники и бенефициаров ИИ-бума. При этом более широкий рынок выглядел устойчивее: снижение нефтяных цен на фоне прогресса в переговорах США и Ирана помогло уменьшить инфляционные опасения, однако осторожность перед дальнейшими сигналами ФРС по ставке сохранилась.
Во вторник фьючерс на S&P 500 падает на 1,45% до 7432 п., снимая перекупленность.
Европейские фондовые индексы во вторник снижаются: Euro Stoxx 50 теряет 1,44%, до 6220,45 п. Давление на рынок оказывает ухудшение глобального аппетита к риску и распродажа в технологическом секторе, тогда как свежий макрофон остается неоднозначным: потребительское доверие в еврозоне в июне улучшилось до -17,7 п. с -19,0 п., однако показатель по-прежнему остается на слабых уровнях.
Великобритания, FTSE 100: -0,89%, 10 344,70 п. Британский рынок снижается вслед за европейскими площадками. Свежая статистика указывает на сохраняющуюся слабость потребительских настроений: индекс S&P Global UK Consumer Sentiment в июне почти не изменился и составил 42,2 п. против 42,1 п. в мае, при этом ухудшились оценки рынка труда и готовность домохозяйств к крупным покупкам.
Германия, DAX: -1,42%, 24 794,64 п. Немецкий рынок выглядит слабее большинства европейских площадок на фоне ухудшения деловой активности. Flash Composite PMI Германии в июне снизился до 48,0 п. с 48,8 п. месяцем ранее, обновив минимум за 18 месяцев, при этом основное давление идет со стороны сектора услуг, где показатель опустился до 46,8 п.
Франция, CAC 40: -1,06%, 8311,43 п. Французский рынок также снижается вместе с общеевропейским индексом, однако свежая макростатистика выглядит немного лучше ожиданий. Flash Composite PMI Франции в июне вырос до 47,6 п. с 44,9 п. в мае, что указывает на замедление спада в частном секторе, но значение ниже 50 п. по-прежнему говорит о сокращении деловой активности.
Азиатские рынки сегодня торгуются в глубоком минусе на фоне глобальной распродажи в технологических и AI-бумагах, а также фиксации прибыли после сильного роста последних недель. Дополнительное давление оказывает пересмотр ожиданий по ставкам ФРС и рост осторожности инвесторов к перегретым историям, связанным с полупроводниками и инфраструктурой ИИ.
Япония, Nikkei 225: -3,46%, 69 848,00 п. Японский рынок резко снижается, несмотря на сильную свежую макростатистику: предварительный PMI в промышленности Японии в июне вырос до 54,9 п.
Китай и Гонконг, Hang Seng: -1,83%, 23 333,50 п., CSI 300: -2,77%, 4919,39 п. Китайские и гонконгские площадки снижаются вслед за общим ухудшением аппетита к риску в Азии. Для материкового Китая ключевым фактором по-прежнему остаются опубликованные ранее слабые данные по внутреннему спросу — розничные продажи в мае снизились на 0,6% (г/г), что усиливает опасения по поводу восстановления потребления.
Южная Корея, KOSPI: -9,99%, 8203,84 п. Южнокорейский рынок оказался под самым сильным давлением в регионе из-за резкой распродажи в полупроводниковых и AI-бумагах. Главный удар пришелся на Samsung Electronics и SK Hynix, которые ранее были ключевыми драйверами роста индекса на фоне бума ИИ-инфраструктуры и спроса на память.
Российский рынок сегодня немного воспрял после резкого снижения и торгуется чуть выше 2300 п. по Индексу МосБиржи, снимая локальную перепроданность после обвального движения последних дней. Однако фундаментально ситуация почти не изменилась: жесткие денежно-кредитные условия, слабый внешний фон, крепкий рубль, геополитическая неопределенность и отсутствие сильных позитивных драйверов по-прежнему давят на спрос в акциях. Поэтому текущий отскок пока выглядит скорее как техническое закрытие шортов, чем начало устойчивого восстановления, а риски продолжения снижения в ближайшее время остаются повышенными.
За сегодня котировки Brent снизились на 0,63% до 77,41$. Курс доллара к рублю вырос на 0,95% до 74,84 руб./долл.
По состоянию на 11:26 Индекс МосБиржи снижается на 0,43% до 2308,31, индекс РТС снижается на 0,43% до 985,79.
Лидерами роста стали бумаги «Казаньоргсинтеза» (+3,77%), «Распадской» (+2,94%), «Эталон Груп» (+2,92%), «Новатэка» (+2,39%), «РусГидро» (+2,35%).
Лидерами снижения торгуются бумаги ТГК-1 (-2,56%), «Казаньоргсинтеза» привилегированные (-2,42%), «Селигдара» (-1,82%), АФК «Система» (-1,60%), «Россети Центр» (-1,54%).
Технический анализ
Индекс МосБиржи
Индекс МосБиржи после резкого падения немного отскочил и снял локальную перепроданность, однако движение выглядит крайне слабым: рынок лишь формально удержался чуть выше 2300 п., не показывая уверенного разворота. Нисходящий импульс при этом сохраняется, а закрепление выше текущего уровня пока выглядит неустойчивым. В случае возобновления продаж индекс может быстро уйти ниже 2300 п., а следующей целью снижения станет зона 2250–2200 п.
S&P 500
S&P 500 после сильного роста начал снимать перекупленность и перешел в локальную коррекцию, однако пока индекс удерживается выше ключевой зоны поддержки 7400–7450 п. и восходящей трендовой линии от апрельских минимумов, поэтому среднесрочный восходящий тренд пока не сломан. Текущее снижение больше похоже на фиксацию прибыли в перегретых AI- и технологических бумагах: RSI уже остыл до 53 п. после выхода из зоны перекупленности, что снижает риск резкого обвала, но пока не дает сильного сигнала на разворот вверх. В случае пробоя 7400 п. вниз давление может быстро усилиться, а следующими ориентирами для снижения станут 7200 п. и 7000 п., если же покупатели удержат текущую поддержку, индекс может снова попробовать вернуться к 7550–7600 п.
Euro STOXX 600
STOXX 600 после подхода к верхней границе восходящего канала начал корректироваться и сейчас торгуется около 632 п., снимая локальную перекупленность. Пока индекс остается внутри канала, среднесрочный тренд сохраняется восходящим, а ключевая зона поддержки находится в районе 620–625 п., возможен новый отскок к 640 п.
CSI 300
CSI 300 после попытки пробоя сильного сопротивления в районе 5000 п. резко развернулся вниз и сейчас торгуется около 4920 п., фактически показывая ложный выход наверх. В случае продолжения коррекции ближайшей важной поддержкой выступает зона 4700–4720 п., пробой которой может ускорить снижение к 4450 п. При этом RSI остыл до 54 п., поэтому сильной перепроданности пока нет, и для возобновления роста индексу нужно вернуться выше 5000 п.