Динамику индекса RGBI, основные тренды фондового рынка и перспективы на 2025 год проанализировал профессиональный трейдер Роман Андреев на своем канале.
Анализируя перспективы российского рынка в 2025 году, Роман Андреев отметил, что существует высокая вероятность стагнации или даже снижения индексов в первом, а возможно, и втором полугодии. В связи с этим он предложил пересмотреть подходы к формированию портфеля, уделив внимание альтернативным инструментам.
Одним из ключевых направлений, по мнению эксперта, могут стать товарные рынки. В этом сегменте зарождаются новые тренды, а где-то уже наблюдается их продолжение. Например, устойчивый рост цен на сахар и какао свидетельствует о формировании долгосрочных тенденций. Одновременно наметился разворот в таких инструментах, как природный газ, алюминий, палладий, никель и горячекатаная сталь.
Говоря о криптовалютах, финансист предложил изучить текущие тренды и оценить возможность их продолжения. Особое внимание, по его мнению, следует уделить криптовалютам, где тренд только начинает формироваться, так как это может создать отличные условия для прибыльных спекуляций.
Инструменты денежного рынка
В условиях возможного боковика на фондовом рынке эксперт рекомендовал рассмотреть более консервативные инструменты. К ним относятся облигации федерального займа (ОФЗ), фонды денежного рынка и банковские депозиты.
Эти активы позволяют пересидеть периоды неопределенности, сохраняя капитал. Однако, по мнению Андреева, важно учитывать ключевые маркеры, которые могут сигнализировать о необходимости переключения на более рискованные инструменты: «При появлении первых сигналов улучшения макроэкономической ситуации, таких как снижение инфляции и ускорение кредитования, инвесторам стоит задуматься о смене стратегии и переходе к более агрессивным активам».
Динамика индекса RGBI
Роман Андреев подробно остановился на движении индекса RGBI, который отслеживает динамику рынка российских облигаций. На текущий момент индекс не смог преодолеть 23-периодную скользящую среднюю, находящуюся на уровне 10 684 пунктов, что является умеренно негативным сигналом. Тем не менее, сохраняется поддержка на уровне 10 518 пунктов, тестирование которой станет ключевым событием.
«Если мы отбиваемся от текущей поддержки, то серьезно растут шансы на то, что рост индекса RGBI продолжится», – отметил трейдер. Подтверждением станет успешное тестирование сопротивления на отметке 10 972 пункта, после чего индекс может достичь верхней границы голубого канала на уровне 11 156 пунктов.
Однако, несмотря на потенциал роста, рынок облигаций пока не демонстрирует оптимизма, сопоставимого с динамикой рынка акций. Как отметил эксперт, это связано с высокими макроэкономическими рисками, включая инфляцию и низкую скорость кредитования, которые сдерживают активность инвесторов: «Макроэкономические индикаторы, такие как инфляция и скорость кредитования, пока находятся на достаточно высоких уровнях и не очень нравятся игрокам».
Сергей Сенюшкин про рост стоимости золота до $3500
Что будет с ценами на золото, с какими проблемами сталкиваются золотодобытчики и многое другое обсудили с основателем Telegram-канала «Кенгуру капитал» Сергеем Сенюшкиным.
Делимся мнением эксперта от первого лица.
К началу осени 2024 года золото достигло новой исторической отметки, приблизившись к $2800 за унцию. Такой уровень стал очередным рекордом для этого металла, но в целом картина была смешанной. Я не мог с точностью спрогнозировать, что произойдет дальше. С того момента золото вошло в достаточно продолжительную фазу консолидации с колебанием цены в пределах $2600-$2700 за унцию.