В четверг, 27 августа, на мировых фондовых площадках наблюдаются сдержанно оптимистичные настроения. Основным определяющим фактором для рынков стала публикация сильной отчетности NVIDIA, которая укрепила уверенность в сегменте ИИ, а также снижение цен на нефть на фоне прогресса в деле открытия Ормузского пролива для судоходства. Однако рынки проявляют осторожность в преддверии выступления главы ФРС Кевина Уорша в пятницу на центробанковском симпозиуме в Джексон-Хоуле. Сегодня рынки также будут ожидать раскрытия еженедельных данных о заявках на пособие по безработице в США, а также публикации предварительных июльских данных по торговому балансу товаров Штатов. На фронте корпоративной отчетности интерес будут представлять финансовые показатели ритейлеров Best Buy, Dollar General, Dollar Tree.
В среду основные фондовые индексы США уменьшились в пределах 0,2%. Инвесторы проявляли осторожность в ожидании отчетности NVIDIA, которая была опубликована уже после закрытия рынка. При этом определенную поддержку акциям оказало удешевление «черного золота» после новостей о том, что Иран и Оман договорились по созданию временного маршрута через Ормузский пролив и, следовательно, потенциально о его частичной разблокировке. На таком фоне цены на нефть снижались до отметки $86 за баррель марки Brent. Тем временем июльская инфляция в США, выражаемая индексом PCE Core, ускорилась до 0,2% (м/м) с 0,1% в июне. В годовом выражении рост показателя остался на прежнем уровне в 3,3%. Таким образом, инфляция в стране остается значительно выше целевого ориентира ФРС в 2%. Тем не менее трейдеры, по данным CME FedWatch, по-прежнему с вероятностью 64% ждут сохранения ключевой ставки американским ЦБ на уровне 3,5-3,75% годовых на заседании в сентябре.
Сегодня американские фьючерсы находятся в плюсе. Результаты NVIDIA за второй финквартал, а также обновленная гайденс менеджмента, уверенно побили консенсус-прогнозы и подтвердили устойчивость спроса на ИИ-оборудование. Выручка NVIDIA почти удвоилась (г/г) до $96,2 млрд во втором финквартале, на 5% выше ожиданий рынка. Скорр. EPS в $2,22 превысил консенсус-прогноз на 7%. Глава компании объявил об ожиданиях 70% роста выручки в следующем 2028 фингоду, по сравнению с 44%, которые закладывали эксперты. Акции NVIDIA растут на 5% на премаркете.
Рынки Азии сегодня закрылись разнонаправленно. Сильная отчетность Nvidia укрепила уверенность в перспективах рынка искусственного интеллекта, однако инвесторы обеспокоены ростом стоимости памяти, сохраняющейся инфляцией и перспективой повышения процентных ставок. Компания Nvidia сообщила о дефиците памяти и росте стоимости компонентов, а в прогнозе на третий квартал предполагается отсутствие доходов от продаж в Китае. Южнокорейский индекс KOSPI повысился на 1,5% до 6912,37 пункта, несмотря на то что Банк Кореи повысил процентную ставку на 25 б.п. до 3,0%, в соответствии с ожиданиями рынка. Центральный банк объяснил необходимость повышения более высоким ростом ВВП, который подкрепляет инфляцию.
Акции SK Hynix выросли на 2,49%, Samsung Electronics — на 1,72%, японская Kioxia — на 5,0%, TDK — на 1,52%, а Murata — на 1,73%. Акции Largan подскочили почти на 10%.
Торговая сессия в Европе открылась в небольшом минусе, под давлением продолжающейся конфронтации между США и Ираном и сохраняющихся инфляционных опасений.
Из региональных экономических новостей выделим данные опроса об улучшении потребительских настроений в Германии на фоне улучшения ожиданий по экономике и доходам. Индекс потребительских настроений улучшился по сравнению с предыдущим месяцем и составил -26,6 пункта.
По состоянию на 12:30 мск индексы МосБиржи и РТС растут примерно на 0,4%. Сводный европейский фондовый индикатор Stoxx 600 понизился на 0,11%. Китайский CSI 300 прибавил 0,86%, гонконгский Hang Seng снизился на 0,39%. Фьючерс на S&P 500 вырос на 0,56%, доходность 10-летних казначейских облигаций США увеличилась на 1 б.п. до 4,66%. Стоимость октябрьских фьючерсов на нефть Brent снизилась на 0,4% до $87,5 за баррель.
В США в среду стоимость акций ритейлера одежды Abercrombie & Fitch взлетела на 35,67%, после публикации сильной квартальной отчетности и повышения прогноза по чистой прибыли на этот фингод. Компания также объявила о расширении программы обратного выкупа акций. Кроме того, на фоне позитивных отчетностей заметно подорожали бумаги J.M. Smucker (+4,3%) и Bath & Body Works (+7,5%). Между тем капитализация производителя медицинского оборудования Boston Scientific просела на 3,4% на сообщениях о том, что компания ранее на этой неделе подверглась кибератаке, и это продолжает сказываться на его работе.
На торгах в Гонконге лидерами роста оказались акции биотехнологической компании Hansoh Pharmaceutical Group (+16%), поисковика Baidu (+5,3%), энергетической China Resources Power (+3,9%), производителя оптических продуктов и научных инструментов Sunny Optical Tech (+2,4%), а также производителя полупроводниковых микросхем SMIC (+2,3%). В то же время понизились бумаги технологической Xiaomi (-3,4%), пивоваренной China Resources Beer Holdings (-3,2%), производителя напитков Budweiser (-3,2%), металлургической CMOC (-3,1%), а также строительной Longfor Properties (-3,1%).
В Европе крупнейшая строительная компания Португалии Mota-Engil отчиталась о росте чистой прибыли за первое полугодие 2026 г. на 24% (г/г) благодаря устойчивому росту и повышению рентабельности в Африке и Латинской Америке, а глобальный портфель заказов достиг рекордного уровня. Акции растут на 0,43% на открытии торгов.
Российский фондовый рынок открылся в плюсе в четверг, при этом Индекс МосБиржи торгуется в районе отметки 2080 пунктов.
Поддержку рынку оказали вышедшие накануне еженедельные данные по инфляции, которые показали, что годовая инфляция снизилась до 6,08% с 6,09% на конец прошлой недели. При этом цены на бензин за последнюю неделю выросли на 0,89% после роста на 0,51% неделей ранее. С начала года цены на бензин выросли на 19,38%, а на дизельное топливо на 18,37%. Также рост промпроизводства в РФ в июле 2026 года в размере 0,4% (г/г) оказался выше ожиданий, хотя и показал замедление против роста в 0,7% в июне. Однако важно подчеркнуть, что общее инфляционное давление в стране остается повышенным и будет препятствовать возможному ускорению смягчения монетарной политики Банком России. Также положительный импульс создают сообщения в СМИ о возможной трехсторонней встрече по Украине уже в сентябре, однако пока эти сообщения не были официально подтверждены. Сдерживающим фактором для рынка остается отсутствие видимого прогресса в мирном урегулировании, а также снижение цен на нефть.
В лидерах падения к середине дня находились акции МКБ (ао -3,0%), «iГЕНЕТИКО» (-2,4%), «iВУШХолдинг» (-1,81%), ОГК-2 (-1,63%), ПАО ВК (-1,3%), «Магнита» (ао -0,84%), «КАМАЗа» (-0,98%), «Ленты» (-0,91%), «МТС Банка» (-0,71%), «Башнефти» (ао -0,74%). В плюсе между тем торговались бумаги «СПБ Биржи» (ао +3,11%), «Северстали» (+2,5%), «Системы» (ао +2,18%), ММК (+2,13%), «СОЛЛЕРСа» (+2,13%), НЛМК (ао +2,11%), «ЛУКОЙЛа» (+2,0%).
«Фикс Прайс» опубликовал отчетность МСФО за II квартал 2026 г. Выручка компании выросла на 6,9% (г/г) до 82,2 млрд руб. Чистая прибыль увеличилась на 15,7% до 2,6 млрд руб., тогда как рентабельность чистой прибыли расширилась на 24 б.п. до 3,1%. Акции отреагировали ростом в 1,54%.
«ВУШ Холдинга» отчиталась о сокращении чистого убытка по МСФО на 6,7% (г/г) до 1,77 млрд руб. в первом полугодии 2026 г. Выручка выросла на 4% (г/г) до 5,56 млрд руб. Акции падают на 1,81% в моменте.
Бумаги «Озона» почти не реагируют на сообщения об атаках на склады в Оренбурге и Уфе.
Техническая картина
Индекс МосБиржи
С точки зрения теханализа на дневном графике Индекс МосБиржи закрепился ниже уровня 2100 пунктов, в связи с чем стоит ожидать продолжения снижения с целью на отметке 2000 пунктов. В то же время перепроданность индекса также говорит о возможной консолидации вблизи текущего уровня.
S&P 500
На дневном графике S&P 500 в ходе коррекции от верхней границы локального восходящего канала опустился к поддержке 7260 пунктов и консолидируется над ней. Индекс остается вблизи зоны перепроданности, ожидаем формирования нового повышения к верхней границе фигуры, в район 7800 пунктов, с тестирования исторического максимума.
Euro STOXX 600
На дневном графике STOXX 600 опустился к нижней границе локального восходящего клина и движется вдоль нее. Ожидаем формирования подъема к верхней границе фигуры, в район 670 пунктов.
CSI 300
На дневном графике CSI 300 после заметного снижения нашел поддержку при приближении к уровню 4500 пунктов и отскочил вверх. Ожидаем продолжения подъема с ближайшей целью на 50-дневной скользящей средней, проходящей в районе 4730 пунктов.
