Российский фондовый рынок к середине сессии ускорил падение, отыгрывая более низкие цены на энергоносители и возможное урегулирование конфликта на Ближнем Востоке. Индекс Мосбиржи к 14:15 мск снизился на 1,11%, до 2766,47 пункта. Индекс РТС упал на 1,11%, до 1106,79 пункта.
Рубль к юаню на Мосбирже к середине дня ослабевал на 0,4%, до 11,43 руб. Доллар и евро на Форекс прибавляли в пределах 1%, находясь на 78,54 руб и 91,87 руб соответственно. Общая слабость рубля в середине недели в паре с долларом компенсировалась снижением американской валюты на мировых рынках.
Эмитенты
В наибольшем плюсе к середине сессии пребывали акции Аэрофлота (+3,64%), бумаги ТГК-1 (+3,61%), котировки Юнипро (+2,70%), бумаги АФК «Системы» (+2,54%), обыкновенные акции Мечела (+1,79%), котировки М. Видео (+1,62%), бумаги ВК (+1,34%).
Акции Аэрофлота повышались в рамках восходящей коррекции от недавних минимумов в надежде на восстановление полетов на Ближний Восток.
В наибольшем минусе к середине дня пребывали акции Роснефти (-4,86%), котировки Русснефти (-4,67%), бумаги ДВМП (-4,44%), обыкновенные и привилегированные акции Татнефти (-4,26% и -3,17%), обыкновенные и привилегированные акции Башнефти (-3,61% и -2,89%), бумаги ФосАгро (-2,96%), котировки Новатэка (-2,46%).
Акции нефтегазовых компаний в целом ощущали давление со стороны более низких цен на энергоресурсы. Бумаги производителей удобрений также корректировались на фоне надежд на урегулирование ближневосточного кризиса.
Наиболее активное падение акций Роснефти можно наблюдать как одного из основных бенефициаров увеличения поставок российской нефти в азиатский регион. Если поступления «черного золота» с Ближнего Востока восстановятся, спрос на российскую нефть прежде всего в Индии и Китае также, вероятно, сократится. Кроме того, могут быть вновь ужесточены американские санкции в отношении нефти из РФ, в частности, предоставленные ранее Индии послабления.
Внешний фон: неоднозначный
Биржи Европы: позитивный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к середине сессии в РФ: +4,9%. Индикатор на фоне улучшения общемировых настроений и надежд на ослабление инфляционных рисков при более низких ценах на энергоносители вернулся к уровням начала марта. Опубликованные в среду макроэкономические данные при этом показали снижение розничных продаж еврозоны в феврале на 0,2% м/м при падении индекса цен производителей на 0,7% м/м, отражая ситуацию в региональной экономике до начала ближневосточного конфликта.
Нефтяной рынок: негативный настрой. Июньские фьючерсы на нефть Brent к середине сессии оставались в существенном минусе и теряли около 14%, хотя и отступили от минимума дня 91,70 долл/барр и района поддержки 91 долл. Инвесторы реагировали на перспективу открытия Ормузского пролива (чего на данный момент пока не произошло) и возобновления поставок нефти с Ближнего Востока.
С технической точки зрения котировки Brent в среду опустились до минимума с начала марта 91,70 долл/барр и образовали гэп по сравнению с уровнем вчерашнего минимума 102,71 долл/барр, движения к которому можно ожидать уже в ближайшие сессии в рамках коррекции в случае отсутствия краткосрочных позитивных сдвигов на Ближнем Востоке. Закрепление ниже 91,70 долл/барр, в то же время, может предвещать развитие нисходящей коррекции с районом важных поддержек у 80 долл и 75-77 долл (уровни до начала ближневосточного конфликта). Вероятнее всего, стабилизация котировок у 75-77 долл даже при оптимистичном сценарии произойдет не ранее чем через несколько недель из-за необходимости восстановления поврежденных нефтяных мощностей в регионе, в то время как краткосрочно фьючерсы могут стремиться к важным уровням при сигналах об открытии Ормузского пролива. Сохранение напряженности и нарушение условий перемирия, скорее всего, будет сопровождаться возвращением котировок нефти выше 103,50 долл/барр, в то время как в режиме ожидания фьючерсы могут оставаться недалеко от 100 долл/барр.
Биржи США: позитивный настрой. Фьючерсы на индекс S&P 500 к середине сессии в РФ: +2,7%. Индикатор на надеждах урегулирования ближневосточного кризиса сохраняет оптимистичный настрой. В среду при этом из особенно интересных экономических сигналов стоит отметить протоколы заседания ФРС.
События дня:
· отчет Минэнерго США о запасах нефти и нефтепродуктов на прошлой неделе (17.30 мск)
· протоколы заседания ФРС (21.00 мск)
Рынок внутри дня
Общий настрой: Западные фондовые площадки к середине дня придерживались заметного оптимизма. Стоит учитывать, однако, что многие активы на сегодняшних торгах сформировали гэпы, для закрытия которых им понадобится скорректироваться в обратных направлениях, возможно, уже в ближайшие дни. Ситуация на Ближнем Востоке при этом остается неопределенной. Индексы Мосбиржи и РТС на фоне продаж в нефтегазовых акциях ощущали краткосрочную слабость, но среднесрочный эффект от разрешения иранского конфликта может быть умеренно позитивен для настроений в РФ ввиду снижения инфляционных рисков и возможного возобновления мирных переговоров по Украине.