В пятницу, 13 февраля, мировые индексы преимущественно снижаются, следуя за падением американского рынка. Рынки уже долго находятся на вершине, что увеличивает риски и повышает волатильность, время от времени провоцируя распродажи.
Накануне основные американские фондовые индексы понесли заметные потери. DJIA потерял 1,34%, S&P 500 опустился на 1,57%, а Nasdaq упал на 2,03%. Настроения инвесторов оказались подорваны неожиданно проявившимися опасениями по поводу разрушающего традиционные бизнес-модели влияния ИИ на такие сектора, как логистика, коммерческая недвижимость и финансы.
Между тем число первичных заявок на пособие по безработице снизилось на 5 тыс. по сравнению с предыдущей неделей и составило 227 тыс. в первом отчете за февраль, что выше рыночных ожиданий в 222 тыс., оставаясь вблизи восьминедельного максимума, достигнутого на основе пересмотренного в сторону повышения значения за предыдущий период.
Продажи существующего жилья в США в январе 2026 года снизились на 8,4% по сравнению с предыдущим месяцем, достигнув годового показателя в 3,91 миллиона единиц, что значительно ниже рыночных ожиданий в 4,18 миллиона, после достижения трехлетнего максимума в 4,35 миллиона в последнем месяце 2025 года. Это было самое резкое падение почти за 4 года, до самого низкого уровня с сентября 2024 года.
Сегодня инвесторы ждут январского отчета по индексу потребительских цен, который, как ожидается, покажет снижение общей инфляции до 2,5% с 2,7% и снижение базовой инфляции до 2,5% с 2,6%. Рынки ожидают, что в марте ФРС сохранит процентные ставки на прежнем уровне, на при этом закладывают в цены два снижения на 25 б.п. в середине и в конце этого года.
Акции C.H. Robinson Worldwide рухнули на 14,54% в четверг, возглавив масштабную распродажу в секторе грузоперевозок, поскольку инвесторы избавляются от компаний, потенциально уязвимых перед прорывом искусственного интеллекта. Акции Expeditors Washington также упали на 13,18%. Обе логистические компании вошли в топ-5 лидеров падения в составе S&P 500.
Перед открытием Wall Street было опубликовано большое количество квартальных отчетов компаний, которые также повлияли на динамику акций. Список упавших бумаг в индексе S&P 500 возглавили такие отчитавшиеся эмитенты, как Applovin (-19,68%), Baxter (-15,99%), Tyler Technologies (-15,39%). В число лидеров роста после публикации результатов вышли Equinix (+10,41%), Zebra Technologies (+8,57%), Motorola Solutions (+7,67%), Exelon (+6,97%).
McDonald’s сообщил о выручке за четвертый квартал, в размере $7,01 млрд, превысив консенсус-прогноз в $6,81 млрд, в то время как скорректированная прибыль на акцию составила $3,03, что соответствует ожиданиям аналитиков. Акции McDonald’s поднялись на 2,74%. Ее конкурент, Restaurant Brands, компания таких брендов, как Burger King и Tim Hortons, сообщила о росте сопоставимых продаж в четвертом квартале на 3,1% и заработала $0,96 на акцию. Аналитики прогнозировали показатель на уровне $0,94. Несмотря на это, акции компании упали на 6,15%.
Акции Tripadvisor упали на 15,13%, так как онлайн-туристическая компания не достигла прогнозов по прибыли и выручке за четвертый квартал в условиях конкурентного рынка. Акции Crocs подскочили на 19,01%, поскольку известный производитель обуви превзошел ожидания по прибыли за четвертый квартал и представил более сильный, чем ожидалось, прогноз прибыли на 2026 финансовый год.
Акции Cisco Systems упали на 9,78%. Поставщик сетевого оборудования сообщил о квартальной скорректированной валовой марже ниже рыночных оценок, поскольку компания борется с последствиями глобального повышения цен на память.
Акции Applied Materials, которые включены в состав стратегии «US. Сбалансированная», снизились в цене на 3,38% перед публикацией отчета, которая произошла уже после закрытия рынка. На внебиржевых торгах акции Applied Materials подскочили на 11,97% после раскрытия более сильных, чем ожидалось, финансовых результатов и оптимистичного прогноза.
Сегодня, по состоянию на 11:00 мск, фьючерс на индекс S&P 500 опускается на 0,15%. Доходность 10-летних казначейских облигаций США повышается на 1,4 б.п. до уровня 4,118%. Фьючерс на нефть марки Brent с поставкой в апреле снижается на 0,16% до $67,40 за баррель. Апрельский фьючерс на золото после заметного падения накануне сегодня прибавляет 0,95% до $4995,44 за тройскую унцию.
Индексы Азиатско-Тихоокеанского региона завершают практически полностью в «красной» зоне. Австралийский ASX упал на 1,39%. Индийский BSE Sensex снижается на 0,97%. Японский Nikkei 225 опустился на 1,24%. Южнокорейский KOSPI отступил на 0,28%. Гонконгский Hang Seng потерял 1,84%. Сводный китайский фондовый индекс CSI 300 показал снижение на 1,25%.
Давление на настроения инвесторов в китайские акции усилили новые данные о том, что цены на новое жилье в Китае в январе снизились на 3,3% (г/г), что стало самым резким падением за семь месяцев, подчеркивая сохранение проблем на рынке недвижимости. Потери были частично смягчены сообщениями о том, что Вашингтон отложил ряд ограничений в технологическом секторе против Китая в преддверии апрельского саммита между президентом США Трампом и главой КНР Си Цзиньпином.
На торгах в Гонконге в лидерах падения оказались преимущественно акции сырьевых компаний: Zijin Mining (-7,60%), China Hongqiao (-5,53%), Sinopec (-5,12%), PetroChina (-4,33%), CNOOC (-3,50%). Лучше рынка сумели закончить день бумаги Lenovo (+2,78%), Haidilao (+2,77%), Budweiser (+1,15%), Xiaomi (+0,93%) и SMIC (+0,93%).
Европейские индексы в начале торгов в пятницу преимущественно умеренно отступают. Сводный континентальный индекс STOXX Europe 600 в первый час торгов теряет около 0,1%. В лидерах падения оказались акции германской компании Delivery Hero (-7,86%), британской Flutter Entertainment (-6,62%), французской L'Oreal (-6,24%), норвежскойTomra Systems (-5,34%) и шведской Electrolux (-3,82%). В лидеры роста вышли бумаги французских компаний Ubisoft Entertainment (+9,60%), Safran (+7,13%), Eutelsat Communications (+6,57%), британской Tullow Oil (+4,21%) и итальянской Tenaris (+3,31%).
Российский рынок акций в первой половине дня также снижается, хотя и не так сильно, как прочие рынки. Внимание инвесторов сегодня приковано к первому в этом году заседанию Банка России и решению по ключевой ставке, которое будет объявлено в 13:30 мск. Пресс-конференция руководства ЦБ ожидается в 15:00 мск. Большинство аналитиков сходится на том, что ставка будет сохранена на уровне 16%, но есть и те, кто ожидает снижения на 0,5 п.п на фоне снижающейся инфляции и растущих рисков замедления экономики. Позднее, в 19:00 мск, Росстат опубликует данные по инфляции за январь текущего года.
По состоянию на 11:45 мск индексы МосБиржи и РТС отступают на 0,22%. В составе индексов умеренно негативную динамику с утра показывают акции НЛМК (−0,90%), ПИК СЗ (−0,76%), «Совкомфлота» (−0,69%), Группы «Позитив» (−0,56%) и «Алросы» (−0,49%). В лидерах роста акции ЮГК (+1,48%), «Лукойла» (+1,04%), МКБ (+0,71%), «Русала» (+0,63%) и «Московской Биржи» (+0,63%).
Акции ЮГК растут после того, как золотодобытчик раскрыл операционные показатели. Производство группы компаний «Южуралзолото» в 2025 г. выросло на 13%, превысив 12 тонн золота. В 2026 году компания рассчитывает увеличить производство ориентировочно до 12,5-14 тонн.
Из других корпоративных новостей, Группа «Займер» объявила о закрытии сделки с АО «Киви» по покупке 50% долей цифрового сервиса «Таксиагрегатор» и платформы приема онлайн-платежей и управления финансами IntellectMoney. Сумма сделки не раскрывается. Акции «Займера» к середине дня прибавляют 1,03%.
Техническая картина
Индекс МосБиржи
Индекс МосБиржи остается в пределах восходящего тренда, отскочив от нижней границы канала. Теперь он может направиться в сторону 2900, сохранив тренд, либо перейти в фазу горизонтальной консолидации с границами 2675 и 2845 пунктов.
S&P 500
Индекса S&P 500 продолжил консолидацию в боковом диапазоне. Не сумев в очередной раз обновить максимум на подходе к 7000 пунктов, он развернулся вниз и устремился к уровню поддержки, расположенному около 6800. Это важный уровень, так как, если он не выдержит напора продаж, то откроется путь для падения в район 6500 пунктов.
STOXX Europe 600
Индекс STOXX 600 развернулся вниз после обновления исторического максимума, которое сопровождалось заметной дивергенцией RSI в зоне перекупленности. Сопротивление сформировалось около 625 пунктов. Уровень поддержки сохраняется в районе 586 пунктов.
CSI 300
Индекса CSI 300 находится в краткосрочном нисходящем тренде, оставаясь при этом в границах среднесрочного восходящего тренда. Главное сопротивление находится около 4840 пунктов. Ближайший уровень поддержки расположен около 4575 пунктов.
Настоящий материал отражает профессиональное мнение экспертов ФГ «Финам». Любая информация и любые суждения, приведенные в данном материале, являются суждением на момент его публикации и могут быть изменены без предварительного уведомления. Ни ФГ «Финам», ни ее сотрудники не несут ответственности за действия третьих лиц, предпринятые ими на основе предоставленной информации. При использовании материала ссылка на первоисточник обязательна. Любые изменения материала со стороны третьих лиц должны быть согласованы с ФГ «Финам».