Экспертиза / Financial One

Как Уоррен Баффет потерял $713 млн на панической продаже акций

Как Уоррен Баффет потерял $713 млн на панической продаже акций Фото: facebook.com
6162

Великий инвестор Уоррен Баффет известен тем, что всегда в течение долгого срока удерживал акции S&P 500.

Но две акции, в отношении которых он не последовал своему собственному совету, подчеркнули главную тенденцию на рынке в этом году: проигравшие 2020 года становятся главными победителями 2021 года.

Как известно, Баффет принял решение продать акции энергетической компании Occidental Petroleum (OXY) и Industrial United Airlines (UAL) во втором квартале 2020 года. И все же в 2021 году обе компании продемонстрировали рост, причем довольно сильный. Occidental занимает четвертое место среди лучших акций S&P 500 в этом году, поднявшись на 77%. В свою очередь, United вырос более чем на 30%.

Легко понять, почему Баффет принял решение продать ценные бумаги. Occidental продемонстрировала худшую динамику среди всех компаний S&P 500 в 2020 году – падение цен на нефть привело к сокращению стоимости акций предприятия на 77%. United Airlines потеряла половину своей стоимости в 2020 году, став пятой худшей акцией в S&P 500.

S&P 500 перевернулся с ног на голову

По всей видимости, Баффет отлично прочувствовал главную тенденцию S&P 500 на своем кошельке. Худшие акции индекса превращаются в лучшие в 2021 году. Результаты ошеломляют.

50 акций S&P 500, которые стали главными неудачниками 2020 года, пока что демонстрируют уверенный рост, показывают результаты анализа данных S&P Global Market Intelligence и MarketSmith, проведенного Investor's Business Daily от. Худшие акции S&P 500 с начала года выросли в среднем на 33%. Для сравнения, S&P 500 в этом году вырос на 5%. При этом 10 компаний S&P 500, показавших в 2020 году самые плохие результаты, выглядят еще лучше: в этом году они выросли на 44,8%. Большинство из них – энергетические компании.

Некоторые отскоки выглядят просто потрясающе. К примеру, посмотрите на то, что происходит с Occidental. Акции компании выросли более чем на 76,9% в этом году до $30,63. Напомним, что стоимость бумаг упала до $18,30 за штуку в конце второго квартала, когда Баффет избавился от своих почти 19 млн акций. Бумаги компании упали вдвое с начала 2020 года до конца квартала, когда Баффет наконец продал их. Но к текущему моменту стоимость выросла на $233 млн.

Также обратите внимание на United Airlines, одного из любимчиков инвесторов-миллениалов. Акции резко упали в 2020 году – ко второму кварталу, когда Баффет избавился от всей своей доли, стоимость опустилась до $34,61. Но в этом году акции авиакомпании выросли на 30%. Таким образом, 22,1 млн проданных Баффетом акций выросли в цене на $480 млн.

Индекс S&P 500 меняется

Нельзя отрицать пандемию и последующий экономический спад, вызвавший перемены среди победителей рынка. Круизные компании из S&P 500, акциями которых Баффет не владеет, являются отличным примером.

Carnival (CCL) упала на 57% в 2020 году до $21,66 за акцию, продемонстрировав вторые из самых худших результатов среди компаний S&P 500 в 2020 году. Тем не менее с начала 2021 года стоимость бумаг компании выросла на 31,4% до $28,46, что сделало ее 54-й лучшей компанией S&P 500. Акции Norwegian Cruise Line (NCLH) в 2020 году упали на 57%, но с начала текущего года стоимость увеличилась на 21%.

Не переживайте за Баффета – акции Berkshire Hathaway выросли в этом году на 13,5%, так как многие из его других ценных инвестиций окупаются. Тем не менее он не получает большой доходности от своей крупнейшей позиции. Конечно же, речь идет про Apple (AAPL), которая составляет почти половину его портфеля. С начала текущего года акции компании упали на 9%.

Опытные инвесторы знают, что разумно зафиксировать убытки, прежде чем они увеличатся более чем на 8% от вашей покупной цены. Но они при этом понимают, что необходимо разбираться в основных трендах S&P 500. Прямо сейчас индекс говорит нам о том, что худшие компании прошлого года превращаются в главных лидеров.

Компания

Тикер

Изменения в стоимости акций за 2020 год

Изменения в стоимости акций с начала 2021 года

Сектор

Балл в рейтинге Relative Strength от IBD

Occidental Petroleum

(OXY)

-58,0% (худшая компания 2020 года)

76,9%

Энергетика

88

Carnival

(CCL)

-57,4%

31,4%

Потребительские товары вторичной необходимости

69

Norwegian Cruise

(NCLH)

-56,5%

20,8%

Потребительские товары вторичной необходимости

80

Raytheon Technologies

(RTX)

-52,3%

9,8%

Промышленность

38

United Airlines

(UAL)

-50,9%

30,2%

Промышленность

58

Marathon Oil

(MRO)

-50,9%

82,9%

Энергетика

91

ONEOK

(OKE)

-49,3%

34,4%

Энергетика

74

HollyFrontier

(HFC)

-49%

58,8%

Энергетика

77

Diamondback Energy

(FANG)

-47,9%

69,4%

Энергетика

91

Schlumberger

(SLB)

-45,7%

32,9%

Энергетика

71

Источники: IBD, S&P Global Market Intelligence

Как найти лучшие дивидендные акции – несколько советов

Поскольку процентные ставки по-прежнему близки к историческим минимумам, инвесторы все чаще начинают вкладывать средства в акции.

Хотя довольно легко найти ценные бумаги, доходность которых превышает жалкие 2,4%, которые предлагают долгосрочные казначейские облигации, дивиденды по акциям сопряжены с огромным риском. Как показал нам 2020 год, когда дела становятся действительно тяжелыми, даже лучшие компании переходят к сокращению выплат.

Продолжение





Вернуться в список новостей

Комментарии (0)
Оставить комментарий
Отправить
Новые статьи
  • Поведение финансовых рынков меняется на фоне усиления глобальной политики протекционизма
    Автор: Яна Кудрявцева 04.07.2025 18:17
    1137

    Мировая экономика переживает структурный сдвиг, сопоставимый по масштабам с переходом от Бреттон-Вудской системы к глобализации конца XX века. В центре внимания – трансформация международной торговой политики, в которой прежние принципы либерализации меняются на стратегический протекционизм.more

  • Как торги по выходным и деривативы на криптовалюту меняют биржевую инфраструктуру России
    Автор: Яна Кудрявцева 04.07.2025 16:09
    1177

    Биржевая инфраструктура в России переживает заметную трансформацию. Ключевыми факторами этого процесса становятся технологические инновации, запрос на круглосуточный доступ к финансовым сервисам и усиливающаяся конкуренция между площадками. Одной из самых заметных инициатив последнего времени стал запуск торгов в выходные дни, который уже существенно изменил поведенческие паттерны инвесторов.more

  • Какие советы инвесторам дали в Bloomberg
    Автор: аналитики «Цифра брокер» 04.07.2025 15:20
    1157

    Инвесторы слишком игнорируют риски – от пошлин Дональда Трампа до геополитики, предупреждают в изложении Bloomberg Майкл Хартнетт из Bank of America и Кейт Мур из Citigroup.more

  • Удается ли обуздать инфляцию
    Автор: аналитики Райффайзенбанка 04.07.2025 15:03
    970

    Среднесуточный темп роста цен вырос до 0,009%, против 0,005% неделей ранее. Вероятно, свою лепту в ускорение недельных темпов роста вносит начало индексации тарифов.more

  • О ДКП и ЮГК – аналитический дайджест Fomag.ru
    Автор: fomag.ru 04.07.2025 11:14
    1232

    Представители ЦБ поддерживают оптимизм импортёров и бизнеса в целом, прогнозируя снижение ставки в июле с шагом не меньшим, чем в июне.more