Индекс Мосбиржи утром 30 июля растет на 0,98%, до 2259,18 пункта. Российский рынок продолжает восстановление, начавшееся после снижения ключевой ставки Банком России до 14% годовых. Дополнительную поддержку дают сильные корпоративные отчеты, рост нефтяных котировок и замедление недельной инфляции. При этом индекс уже приблизился к 2300 пунктам, поэтому после быстрого подъема возможна локальная фиксация прибыли.
Дополнительную поддержку рынку дают свежие данные по инфляции. По данным Росстата, с 21 по 27 июля потребительские цены выросли всего на 0,04% после 0,17% неделей ранее. Замедление недельной инфляции повышает вероятность дальнейшего снижения ключевой ставки Банком России. При этом годовой показатель увеличился с 5,84% до 5,95%, что связано в том числе с эффектом сравнительной базы и пока не отменяет общего замедления текущего роста цен.
Brent дорожает на 1%, до $88,97 за баррель, WTI на 0,88%, до $85,20. Urals утром резко поднялась примерно до $86,28 за баррель. Столь сильный скачок российской нефти может быть связан с особенностями обновления котировки и сокращением скидки к Brent, поэтому закрепление цены на этом уровне еще требует подтверждения. Нефтяной рынок поддерживают новые угрозы США в адрес Ирана и заявления Тегерана о сохранении контроля над Ормузским проливом. Ночью стороны опять обменялись ракетными ударами.
Европейский газ TTF дешевеет на 1,75%, примерно до $706 за тыс. куб/м. Котировки корректируются после резкого роста предыдущих недель, однако остаются высокими из-за сохраняющихся рисков для поставок СПГ с Ближнего Востока.
Рубль утром немного слабеет. Курс доллара поднимается на 0,21%, до 80,01 рубля, евро на 0,07%, до 91,61 рубля. Думаю, что ослабление рубля происходит на фоне ожидания введения новых санкций со стороны США, которые уже прошли первое голосование в Сенате. Пошлины для импортеров российских энергоресурсов могут сильно сократить валютную выручку РФ от экспорта нефти и газа, так как они будут требовать больший дисконт и сокращать объемы закупок.
Золото почти не меняется в цене и находится около $4035 за унцию. Серебро дешевеет на 1,3%, платина на 1,67%, палладий на 0,77%. Алюминий дорожает на 0,95%, медь на 0,4–0,6% в зависимости от площадки, никель теряет 0,25%.
В лидерах роста находятся Сегежа (+9,01%), Самолет (+4,06%), Ozon (+3,60%), АФК Система (+3,27%) и ВК (+2,71%).
Акции Сегежи растут после заседания совета директоров, на котором рассматривалось одобрение сделок компании и ее дочерних обществ. Подробные параметры пока не раскрыты, поэтому движение во многом носит спекулятивный характер. Бумаги также чувствительны к снижению ключевой ставки из-за большой долговой нагрузки компании.
Самолет продолжает опережающий рост после снижения ставки ЦБ. Для девелопера это означает ожидание постепенного удешевления проектного финансирования и восстановления спроса на ипотеку. При этом фундаментальные риски сохраняются из-за высокой долговой нагрузки и слабого рынка новостроек.
Ozon дорожает перед публикацией финансовых результатов за второй квартал. Мы ожидаем роста оборота примерно на 29% г/г, а выручки на 42%. Дополнительную поддержку дают данные о росте объема трансграничных онлайн-заказов в России за первое полугодие на 40%, до 320 млрд рублей.
АФК Система поддерживают планы провести IPO “Медси” осенью. АКРА также повысило кредитный рейтинг медицинской компании до уровня AA(RU), отметив сильные позиции бизнеса и умеренную долговую нагрузку. Возможное размещение позволит АФК Система привлечь средства и частично сократить долг корпоративного центра.
Акции ВК продолжают расти после новостей вокруг Павла Дурова. Инвесторы могут рассчитывать, что усиление давления на Telegram повысит аудиторию и значение мессенджера Max. Однако пока это лишь ожидания, а финансовый эффект для ВК оценить еще невозможно.
В лидерах падения находится МКБ, акции которого теряют 0,15%. Значимых корпоративных новостей по банку утром не появилось, а само снижение минимально и выглядит как локальная фиксация прибыли.
Сегодня РусГидро, Интер РАО, Аэрофлот и ТГК-1 должны представить финансовые результаты за первое полугодие. ДОМ.РФ опубликует отчетность по МСФО и проведет звонок с аналитиками. Ozon представит результаты за второй квартал, а в 13:00 проведет эфир с руководством. Т-Технологии проведут собрание акционеров по вопросу утверждения дивидендов за первый квартал в размере 4,6 рубля на акцию.
До конца утренней сессии ожидаю индекс Мосбиржи в диапазоне 2220–2290 пунктов. Снижение ставки и корпоративные новости продолжают поддерживать рынок, однако возле 2300 пунктов может усилиться фиксация прибыли. По Brent ориентир составляет $87–91 за баррель, по Urals $82–87. Доллар может остаться в пределах 79–81 рубля, евро в коридоре 90–92 рубля.
Не является ИИР.