Внешний фон утром вторника можно назвать неоднозначным. Настроения за рубежом преимущественно пессимистичны, но продажи выглядят сдержанными, в то время как цены на нефть пытаются развить восходящее движение.
Внешние факторы
Торги на фондовых биржах США накануне завершились снижением трех основных индексов на 01-0,7% во главе с Dow Jones Industrial Average. Лучше рынка, в то же время, чувствовал себя высокотехнологичный Nasdaq. На биржах после недавних «ястребиных» комментариев главы ФРС Уорша и возобновления опасений в отношении возможности скорого повышения процентных ставок вновь установились осторожные настроения. Кроме того, доходности долгосрочных облигаций США возобновили рост: в частности, 30-летних бумаг вновь стремились к 5,3%, что представляет собой нисходящий риск для американских акций в сентябре.
Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0,1%, пытаясь стабилизироваться после вчерашнего падения. На неделе инвесторы будут уделять особое внимание ежемесячным данным по рынку труда страны, которые будут влиять на ожидания в отношении монетарной политики ФРС. В частности, во вторник отчет по открытым вакансиям за июль представит JOLTS.
Торги на биржах Европы накануне завершились падением индекса Euro Stoxx 50 на 1%. Индикатор в конце августа в условиях более высоких цен на энергоносители стремился к краткосрочной поддержке 6405 пунктов: стабилизация ниже может ускорить продажи. Инвесторы опасаются в том числе еще одного повышения процентных ставок ЕЦБ на заседании в сентябре, риски чего сегодня вслед за вчерашними высокими данными по Германии могут подтвердить предварительные оценки потребительской инфляции всей еврозоны за август. Утром же статистика показала неожиданное падение розничных продаж крупнейшей экономики еврозоны в июле на 3,4% м/м и 2,2% г/г.
На торгах в Азии с утра преобладает сдержанная негативная динамика. Японский Nikkei снизился на 0,2%. Во вторник доходность 10-летних гособлигаций Японии впервые превысила 3%. Австралийский ASX 200 упал на 0,1%. Китайские индексы теряют в пределах 1%, хотя опубликованный во вторник индикатор деловой активности в производственном секторе КНР за август от RatingDog показал её ускорение после вчерашних слабых данных от PMI. Гонконгский Hang Seng падает на 1%, удерживаясь немногим выше поддержки 25 200 пунктов. Южнокорейский KOSPI стал исключением и прибавил 0,2%.
Ближайшие фьючерсы на нефть Brent утром прибавляют около 3% после скачка наверх примерно на 5% накануне. Котировки в условиях нового всплеска напряженности на Ближнем Востоке остаются у краткосрочного сопротивления 91,20 долл/барр, стабилизация выше которого подтвердит высокие шансы движения к августовскому пику 94,83 долл/барр. Позиции покупателей на рынке на фоне продолжения как ближневосточного, так и украинского конфликта в целом остаются крепкими, хотя август фьючерсы провели в широком диапазоне торгов.
События дня:
· саммит ШОС в Бишкеке
· в России начинается внедрение цифрового рубля
· Восточный экономический форум (ВЭФ) во Владивостоке
· встреча глав Минфинов и центральных банков стран G20
· окончательные индексы деловой активности в производственных секторах стран Европы (10.15-11.30 мск) и США (16.45 мск) за август
· предварительный индекс потребительских цен еврозоны за август (12.00 мск)
· индекс деловой активности в производственном секторе США в августе от ISM (17.00 мск)
· число открытых вакансий в США по оценке JOLTS за июль (17.00 мск)
· Мосбиржа опубликует данные по объему торгов за август 2026 г (17.30 мск)
· квартальные результаты Palo Alto Networks, Dell Tech
· совет директоров Юнипро по утверждению новой редакции Положения о дивидендной политике
Рынок к открытию
Индексы Мосбиржи и РТС накануне на фоне обнадеживающих геополитических сигналов развили восстановление от локальных минимумов и подскочили на 2,93% и 2% соответственно, стремясь к сопротивлениям 2190 пунктов и 805 пунктов. Для рублевого индикатора преодоление 2190 пунктов (средняя полоса Боллинджера дневного графика) может открыть дорогу к августовскому пику 2331 пункт и выше. Долларовый РТС во многом зависит от валютной динамики.
Рубль к юаню на Мосбирже накануне коррекционно укрепился на 1,1%, до 12,76 руб, завершив месяц недалеко от достигнутого по его ходу минимума с февраля 2025 года 12,94 руб. Официальные курсы доллара и евро ЦБ РФ составили 86,37 руб и 100,57 руб соответственно (против 85,60 руб и 99,68 руб в предыдущий рабочий день), отразив снижение рубля к обеим валютам.
В начале основной торговой сессии российский фондовый рынок может не показать значительных изменений и будет ждать поступления новых сигналов с саммита ШОС, а также с Восточного экономического форума (ВЭФ) у района важных краткосрочных сопротивлений. В начале недели заявления российского президента усилили надежды покупателей на возможность урегулирования украинского конфликта, но теперь участники будут ждать подтверждения подобной перспективы. В сентябре, тем временем, США могут ввести новый крупный пакет санкций против РФ, а в ЕС обсудят новые ограничения для их одобрения в октябре. Стабилизировать настроения могут дивидендные истории, наиболее интересными из которых на данный момент являются Газпром нефть, банк «Санкт-Петербург», HeadHunter и Татнефть.