Андрей Кочетков, PhD, ведущий аналитик «Открытие Research» по глобальным исследованиям
Российский рынок снижался в первой половине дня. Индекс Мосбиржи опускался ниже 50-дневной скользящей, но затем смог подняться выше этой линии поддержки при более высоких объемах, чем в предыдущие дни. Продолжают дорожать металлурги, в лидерах дня TCS Group на фоне снижения санкционных угроз. Бумаги «Яндекс» также снимают перепроданность. Под давлением «Русгидро» и алюминиевые бумаги. Активность выросла. Объем сделок на основной секции Мосбиржи составил около 13,9 млрд рублей к середине дня по сравнению с 10,6 млрд рублей днем ранее.
По состоянию на 15.30 мск индекс Мосбиржи – 2123,53 пункта (-1,68%), а индекс РТС – 1037,21 пункта (-2,22%).
Лидерами среди индексных бумаг были TCS Group, «Яндекс», МКБ, «Северсталь» и НЛМК. Самыми слабыми оказались «Русгидро», N+ Group, привилегированные Сбербанк, «Русал» и МТС.
Акции «Газпрома» снижались. Компания рассчитывает на увеличение поставок в Китай, где ожидается рост потребления в 2023 году на 7%. Однако текущие показатели далеки от желаемого. Добыча с начала года по 15 декабря снизилась на 19,6%. Экспорт в дальнее зарубежье упал на 45,1% до 97,8 млрд кубометров. Компания лишь сообщает о росте поставок по «Силе Сибири», что было ожидаемо после ввода в строй ветки до Шанхая. Поставки на внутреннем рынке сократились на 5,2%, или на 12,5 млрд кубометров.
Бумаги «Яндекс» в плюсе. Частично это технический отскок, а частью реакция на очередное направление бизнеса. Компания презентовала свой самокат, который испытывается в Израиле и планируется к выпуску в Китае. Впрочем, более интересным была презентация новой версии «Яндекс карт» с повышенной детализацией. Теперь на этих картах можно будет обнаружить отдельные объекты в Москве, как, например, деревья, лавочки и т.д. По сути, это очередной шаг к появлению автоматизированного транспорта.
Вновь сюрприз от металлургов, но на сей раз от трубной ТМК. Совет директоров компании рекомендовал акционерам одобрить выплату дивидендов за девять месяцев в размере 6,78 рубля на бумагу. Дата закрытия реестра назначена на 31 января.
Акции АФК «Система» теряли около 0,8% к середине дня. Консолидированная выручка компании в III квартале увеличилась на 9,2% до 239,7 млрд рубля. Скорректированная OIBDA снизилась на 9,2% до 70,1 млрд рубля. При этом капитальные затраты сократились на 39,8% до 28,6 млрд рубля. Рост выручки во многом был обусловлен консолидацией результатов «Эталон», а также увеличением выручки ряда ключевых активов.
СПБ биржа сообщает о том, что в ближайшее время планирует листинг бумаг из таких стран, как Узбекистан, Индия, Бразилия, Мексика и ЮАР, а также увеличить число китайских акций с листингом в Гонконге до 500 компаний. Планов по дивидендам пока нет, так как организация намерена сосредоточиться на развитии бизнеса.
Немного о технических вопросах. После того, как индекс Мосбиржи закрепился ниже 100-дневной скользящей мы ожидали движения в сторону 50-дневной. На сегодня это линия 2134,4 п. План снижения выполнен. Теперь рынок может торговаться в сужающемся диапазоне 50-дневной и 100-дневной, которая пролегает около 2177,9 п. на текущий день. В перспективе формирование фигуры «золотой крест» и выход 50-дневной выше 100-дневной на встречу далёкой 200-дневной скользящей. Естественно, что данный сценарий работает в том случае, если индекс Мосбиржи не закрепиться ниже 50-дневной.
Елена Кожухова, аналитик ИК «Велес капитал»
Российский фондовый рынок к середине сессии находился в минусе, продолжая обновлять локальные минимумы на фоне ухудшения внешних настроений и отсутствия внутренних драйверов роста. Индекс Мосбиржи к 14.20 мск упал на 0,8%, до 2142,44 пункта, а долларовый РТС снизился на 1,2%, до 1048,02 пункта.
В лидерах роста к середине сессии находились бумаги ТМК (+2,59%), гдр X5 Retail Group (+1,64%), котировки НЛМК (+1,27%), акции «Полюса» (+1,2%) и бумаги «Россетей» (+0,8%).
Совет директоров ТМК в четверг рекомендовал выплатить дивиденды за 9 месяцев 2022 года в размере 6,78 рубля на акцию с дивидендной отческой 31 января.
В наибольшем минусе к середине сессии пребывали гдр Etalon (-2,75%), акции «Селигдара» (-2%), бумаги «Русгидро»(-1,87%), котировки «Русала» (-1,61%), бумаги «Системы» (-0,61%).
Акции золотодобытчиков в четверг корректировались вниз вслед за ценами на драгоценный металл, которые опустились ниже $1800 за унцию на фоне укрепления доллара и сигналов в пользу сохранения жесткой политики ФРС.
Система в четверг представила нейтральные финансовые результаты за 3-й квартал текущего года, согласно которым выручка компании увеличилась на 9,2% г/г, а скорректированная чистая прибыль выросла с 2,3 млрд до 28,1 млрд рубля. Наибольший положительный эффект на выручку оказали результаты «Эталон», «Медси» и МТС, а негативный – показатели Segezha и «Степь».
С технической точки зрения акции «Системы» чувствуют себя слабо и отступают все ниже от локальных пиков, достигнутых в ноябре, при преобладании негативных сигналов MACD дневного графика. При закреплении ниже поддержки 12,1 рубля бумаги наверняка будут стремиться в район 11,85 рубля и 11,5 рубля с рисками развития последующего среднесрочного падения к 10 рублям (нижняя полоса Боллинджера недельного графика). У текущих уровней можно говорить о рисках перехода к среднесрочному нисходящему движению при закреплении ниже 12,10 рубля. Позитивных технических сигналов по «Системе» пока не поступает, но покупателей может заинтересовать близость важной поддержки.
Никита Корниенко: «Чистая прибыль – это самый бесполезный показатель всей финансовой отчетности»
О том, на какие мультипликаторы обращать внимание при принятии инвестиционных решений, рассказал Никита Корниенко, основатель инвестиционной платформы коммерческой недвижимости SimpleEstate, ведущим Мураду Агаеву и Назару Щетинину на YouTube-канале «Вредный инвестор».
На какие мультипликаторы обращают внимание аналитики?
Корниенко работал аналитиком в аудиторско-консалтинговой компании Ernst & Young и в инвестиционном банке Goldman Sachs. Исходя из опыта работы, эксперт заявляет: «Мультипликаторы не умирают».