Про основные тренды, ключевые уровни поддержки и сопротивления, а также рекомендации по управлению рисками рассказала финансовый наставник УЦ «Финам» Юлия Афанасьева на канале «Финам live».
Индекс Мосбиржи движется в рамках нескольких восходящих трендов, наиболее значимый из которых берет начало в феврале 2022 года, считает Юлия Афанасьева. По ее словам, этот тренд скорее ограничивает рост котировок, чем способствует ему, поскольку проходит в районе 243 и выглядит неустойчивым. При этом эксперт считает маловероятными серьезные коррекционные движения в ближайшее время. Она отметила, что котировки неоднократно тестировали восходящий тренд от 2024 года, однако его полный пробой пока не зафиксирован. Закрытие торгов ниже 3235 станет окончательным подтверждением этого пробоя.
«Скрытый тренд в районе 3080 не играет значимой роли как уровень поддержки, но может стать точкой входа для коротких позиций», – пояснила эксперт.
С точки зрения стратегии, Афанасьева выразила осторожность в выборе акций, пока индекс остается ниже отметки 3371. Только после пробоя этого уровня можно будет говорить о формировании нового восходящего тренда.
Индекс РТС и влияние курса рубля
Индекс РТС, по оценке Афанасьевой, находится в более устойчивом положении. В районе 1108 располагается уровень коррекции по Фибоначчи, который ранее выступал сопротивлением, а теперь играет роль поддержки. Восходящий тренд от 17-18 декабря проходит в районе 1067, и пока он остается актуальным, российский рынок в долларовом выражении выглядит привлекательно. Однако эксперт не исключает, что устойчивость индекса РТС связана с возможным укреплением рубля. По ее мнению, текущее укрепление национальной валюты обусловлено не позитивными изменениями в экономике, а внутренними налоговыми факторами.
«Доллар уже отскочил от локальных минимумов, но курс остается ниже 100 рублей, что связано с дисбалансами импорта и экспорта», – отметила Афанасьева.
Графические фигуры и анализ отдельных акций
Афанасьева обратила внимание на роль графических фигур в анализе рынка. Она подчеркнула, что тренд всегда сильнее любой фигуры, поэтому даже если на графике формируется модель голова и плечи, это не является однозначным сигналом. При этом эксперт отметила, что для полноценного подтверждения фигур важно учитывать объемы торгов. Говоря о перспективах акций «Полюса», Афанасьева выделила уровень 19834 как ключевое сопротивление. В случае его пробоя может начаться новый рост, но если этого не произойдет, котировки могут снизиться к 16500 или даже 13500.
«Симметричные треугольники и дивергенции могут оказывать значительное влияние на движение котировок», – отметила эксперт.
Итоги и рекомендации по управлению рисками
Эксперт напомнила, что перед открытием позиций важно учитывать потенциальные риски. В частности, она указала на изменение динамики префов «Сургутнефтегаза». Бумага потеряла восходящий тренд и теперь демонстрирует нисходящую тенденцию. В случае пробоя первой волны симметричного треугольника котировки могут снизиться к уровням 53,70 или 43,80.
Эксперт также подчеркнула значимость установки стоп-лоссов и управления размером позиций.
«Риск на сделку не должен превышать 2% от портфеля – это можно обеспечить правильным расчетом объема вложенных средств», – пояснила она.
Софья Донец про ставку ЦБ и курс рубля
Почему ЦБ решил не повышать ключевую ставку, динамику курса рубля и многое другое обсудили с главным экономистом «Т-инвестиции» Софьей Донец.Делимся мнением эксперта от первого лица.
В конце прошлого года многие эксперты ожидали, что Банк России увеличит ключевую ставку, однако этого не произошло. Регулятор нашел способ порадовать рынок, сделав неожиданное заявление: вместо повышения ставки он решил сохранить ее на прежнем уровне. Теперь возникает вопрос: что означает эта пауза?
Говоря о текущей ситуации, нельзя не упомянуть геополитическую обстановку, которая, безусловно, влияет на экономику. Хотя на данный момент мы не получаем новых вводных, важно отслеживать, как ситуация будет развиваться.