Экспертиза / Financial One

Топ-3 дивидендных компаний с шансами на удвоение выплат

Топ-3 дивидендных компаний с шансами на удвоение выплат Фото: facebook.com
16306

Самые высокодоходные компании на рынке не всегда являются лучшим вариантом для инвестиций. Доходность может быть высокой от того, что они просто тратят больше денег, чем зарабатывают, на дивиденды, а в дальнейшем могут и вовсе сократить выплаты.

Вместо того чтобы гнаться за высокой доходностью, инвесторам следует сосредоточиться на хорошо управляемых компаниях, которые смогут удвоить дивиденды, потому что генерируют устойчивую прибыль и рост свободного денежного потока (FCF). 

Акции таких компаний могут иметь более низкую доходность сейчас, но в долгосрочной перспективе превзойдут данный показатель.

1. Apple (AAPL)

В 2012 году Apple после 17-летнего перерыва снова начал выплачивать дивиденды и с каждым годом увеличивает выплату. Однако дивидендная доходность составляет всего 0,6%. На это есть две причины.

Во-первых, Apple предпочитает тратить FCF на выкуп акций ($82,4 млрд за последние 12 месяцев) вместо дивидендов ($14,3 млрд). Во-вторых, компания продолжает вкладывать денежные средства в обновление своей продукции, расширение экосистемы программного обеспечения и услуг, а также инвестирует в новейшие технологии, такие как дополненная реальность (AR) и connected car (автомобили, оснащенные доступом в интернет).

И у Apple достаточно денег для достижения этих целей. Компания завершила второй квартал с чистой прибылью в размере $21,7 млрд, почти вдвое превысив показатель за аналогичный период времени в 2020 году.

Аналитики прогнозируют, что выручка и прибыль Apple в этом году вырастут на 29% и 58% соответственно. Одной из причин называют рост продаж iPhone с поддержкой 5G, что привлекает все большее количество пользователей. По данным Yahoo Finance, 21 аналитик рекомендуют «покупать» бумаги компании, а 11 дают оценку «уверенно покупать».

Котировки AAPL за прошлый год выросли на 76%, а с начала этого года на 13%. Акции компании на данный момент торгуются на уровне $146.

2. Nvidia (NVDA)

Чипмейкер также начал выплачивать дивиденды в 2012 году. На сегодняшний день дивидендная доходность составляет 0,34%.

Компания потратила на дивидендные выплаты всего 7% FCF за последние 12 месяцев. Она явно больше заинтересована в расширении своего бизнеса, чем в выплате больших дивидендов.

Это имеет смысл, поскольку Nvidia необходимо сохранять лидерство по сравнению с AMD на рынке видеокарт. Плюс она расширяется, закрыв сначала сделку по покупке Mellanox в прошлом году и планируя сделать то же с Arm Holdings, с которой, правда, возникли некоторые трудности. Однако если это поглощение все-таки потерпит неудачу, Nvidia может выкупить акции или увеличить дивиденды, как это сделала Qualcomm после сорванной сделки с NXP.

Аналитики прогнозируют, что выручка и прибыль Nvidia в этом году вырастут на 49% и 58% соответственно, поскольку объем продаж чипов у нее растет. По данным Yahoo Finance, 14 аналитиков рекомендуют «покупать» бумаги компании, 7 заявляют об «уверенной покупке», а 15 дают оценку «держать».

Котировки NVDA за прошлый год выросли в 2,1 раза, а с начала этого года на 45%. Акции компании на данный момент торгуются на уровне $190.

3. ASML (ASML)

Нидерландская компания ASML, которая производит оборудование для литографии, являющейся важнейшей стадией в изготовлении микрочипов, начала выплачивать дивиденды в 2008 году и ежегодно повышала их в течение последних пяти лет. Дивидендная доходность составляет 0,42%.

ASML лидирует на рынке литографического оборудования, которое требуется для производства микросхем таких компаний, как TSMC, Samsung и Intel. Глобальная нехватка чипов, а также растущая конкуренция между ведущими мировыми чипмейкерами подпитывают спрос на продукцию ASML.

Аналитики прогнозируют рост продаж компании на 41% в этом году, а также прибыли на 65%. ASML легко может удвоить дивиденды, что сделает ее еще более привлекательной инвестицией. По данным Yahoo Finance, 3 аналитика рекомендуют «покупать» бумаги компании, 2 заявляют об «уверенной покупке», а еще 2 дают оценку «держать».

Котировки ASML за прошлый год выросли на 61%, а с начала этого года почти на 55%. Акции компании на данный момент торгуются на уровне $772.

Мнение Джима Крамера о Regeneron, Abbott, Nvidia и других игроках

По словам Джима Крамера, на фондовом рынке существует множество сезонов, в которые происходят «развороты».

Инвесторы должны помнить, что, когда акции падают в результате такого разворота в секторе, следует подумать о покупке.

Хватит говорить о Федеральной резервной системе США и о том, что она должна смягчить свою политику, сказал Джим Крамер зрителям программы «Mad Money» в понедельник. Существуют гораздо более важные вещи, на которых стоит сосредоточиться.

Продолжение





Вернуться в список новостей

Комментарии (0)
Оставить комментарий
Отправить
Новые статьи
  • Ежедневный обзор – Зарубежные рынки акций: инфляционные ожидания американских потребителей, Tesla, Ford, Dell
    Аналитики банка «Синара» 09.10.2025 10:05
    346

    Во вторник американские рынки завершили торги в минусе: инвесторы фиксировали прибыль после ралли в технологических компаниях на фоне сделки между AMD и OpenAI. S&P 500 опустился на 0,4%, Nasdaq — на 0,7%, а Dow Jones — на 0,2%. Более всех понесли потери товары длительного пользования (-1,8%), а интерес у покупателей в первую очередь вызвали потребительские товары (+0,9%).more

  • Минфин привлек 74 млрд на безлимитном аукционе ОФЗ
    Владимир Чернов 09.10.2025 09:33
    314

    Минфин на безлимитном аукционе разместил ОФЗ-ПД (с постоянным доходом) на 74,165 млрд руб. серии 26249 с погашением в июне 2032 года на сумму 74,165 млрд руб. Спрос достиг 112,355 млрд руб., цена отсечения составила 84,7233% от номинала, средневзвешенная цена — 84,7748%.more

  • Эксперты про баланс между консервативными стратегиями и технологическими идеями на рынке
    Автор: Елена Болотина 09.10.2025 08:45
    336

    В еженедельном обзоре на канале «Финам инвестиции» финансовый аналитик Тимур Нигматуллин и советник по развитию рыночных продуктов УК «Финам менеджмент» Юлия Савина, аналитик, обсудили ключевые события недели на российском и мировом рынках. more

  • Мировые рынки демонстрируют смешанную динамику
    Максим Абрамов, аналитик ФГ «Финам» 08.10.2025 18:09
    416

    В среду, 8 октября, на глобальных рынках сохраняется смешанная динамика. В США инвесторы проявляют осторожность из-за продолжающегося шатдауна правительства и роста инфляционных ожиданий, усиливающих неопределенность в отношении действий ФРС.more

  • Объем выдачи автокредитов вырос на 15% за месяц
    Владимир Чернов 08.10.2025 17:17
    521

    Рынок автокредитования в России продолжает восстанавливаться, и сентябрь стал седьмым месяцем подряд его роста, составившего 15% м/м, до 200 млрд руб. При этом число выданных кредитов увеличилось почти на 11%, превысив 132 тыс. и обновив годовой максимум.more