Про важность создания валютной корзины и основную цель инвестирования в фондовый рынок рассказал Fomag.ru Владимир Савенок, директор компании «Личный капитал».
Financial One
Владимир, добрый день! Хочется начать с традиционного валютного вопроса. Под конец года он всех особенно начинает интересовать – колебания валютного курса, рубль то слабеет, то, наоборот, укрепляется. Очень интересно узнать ваше мнение на этот счет.
Что, собственно, с накоплениями делать? Доллары покупать, евро на укреплении рубля, либо ничего не делать, а просто смотреть, что происходит? Насколько вообще важно к этой информации прислушиваться с точки зрения своих накоплений?
Владимир Савенок
Знаете, этот вопрос всегда появляется после каких-то серьезных коррекций на валютном рынке. Когда очередной раз падение проходит, встает вопрос: покупать доллары или не покупать. Когда об этом говоришь в спокойной ситуации, что надо создавать валютную корзину, что бесполезно пытаться прогнозировать и прочее, это проходит мимо. Но когда какой-то коллапс, сразу проявляет вопрос.
У нас очень четкие принципы по этому поводу. Во-первых, валютная корзина должна быть, безусловно. Я считаю, что должна быть доля рублей, но это чисто индивидуально. Людям, которые живут в России, как минимум 20% в рублях держать нужно. Я считаю, что в рублях нужно держать как минимум половину резервного фонда.
Что касается валюты, я считаю, что тот капитал, который человек не собирается использовать ближайшие три-пять лет, то есть инвестиционный капитал на будущее, я предпочел бы все конвертировать постепенно в валюту и создать валютную корзину. То есть решить: «60% я буду держать в долларах, 40% – в евро».
Важно не сразу продавать все рубли и покупать валюту, а именно по плану. Потому что, как я уже говорил, предсказать невозможно. Именно так я и делаю всегда, когда появляются рубли: я их конвертирую в валюту, понимая, что за пять лет все равно курс доллара будет обгонять курс рубля. Это неизбежно, мы в этом убедились.
До тех пор, пока инфляция в США будет меньше, чем инфляция в России, до тех пор рубль будет падать по отношению к доллару. Он может накапливаться, как-то долго стоять, даже укрепляться, но потом все равно будет какой-то обвал. Поэтому на горизонте три-пять лет и более, конечно же, я считаю, капитал нужно конвертировать в валюту и инвестировать.
Financial One
То есть сохраняется классическая стратегия, которая сформировалась на рынке. В принципе, всю долгосрочную инвестиционную подушку, по большому счету, все равно нужно держать в долларах в том или ином виде.
Владимир Савенок
Получается так, да. Ну, знаете, я сам по национальности белорус, и у нас в Белоруссии издавна сложилась традиция – вообще никто не верит в национальную валюту до сих пор. И у нас привычка все свои резервы, все деньги держать в валюте.
В России по-другому. В России все думают в рублях. В Белоруссии все цены на квартиры, на машины указываются в долларах. В России все иначе, там все в рублях. Но когда происходит какой-то обвал на рынке валют, опять же все вспоминают о валюте.
Поэтому я все же, как вы и сказали, придерживаюсь классической валютной корзины с индивидуальным определением, кому сколько надо рублей, долларов и евро. Это уже чисто индивидуально, по потребностям. Но должна быть корзина. Я считаю, нет смысла рисковать и все держать в одной валюте.
Financial One
Перейдем к другому вопросу, который тоже всех интересует. Обычные люди, которые раньше держали деньги во вкладах, увидели, что существует фондовый рынок, и пытаются эти инструменты приспособить для своих целей.
Интересно для них ответить на вопрос о том, что такое фондовый рынок, прежде всего. То есть это путь к богатству или это все-таки такой же инструмент, как вклады, но, может быть, на некоторых этапах чуть более эффективный?
Владимир Савенок
В книге Бернстайна я прочитал о том, что инвестирование – это не способ быстро разбогатеть, это способ сохранить заработанный капитал и получить приемлемый доход. Фондовый рынок для непрофессионалов – это способ сохранить капитал и получить доход выше инфляции.
Рынок акций – это хороший рынок, он всегда растет в долгосрочной перспективе. Но получается так, что когда простые люди начинают интересоваться фондовым рынком – как сейчас, когда пошел огромный приток к брокерам, потому что Tesla выросла на 700%, Zoom вырос на 500% – это людей сильно заводит, они тоже хотят в это влезть и получить тот же доход.
Но фондовый рынок – это способ сохранения капитала и получения такого дохода, который выше депозита, выше инфляции. Это его цель. Чтобы стать богатым, надо стать профессионалом, профессиональным участником.
За какими компаниями стоит следить на текущей неделе
Сессию 11 декабря американские фондовые индексы завершили разнонаправленно. Индекс S&P 500 опустился на 0,13%, до 3663 пунктов, Dow Jones добавил 0,16%, Nasdaq потерял 0,23%.
В начале торгов котировки ненадолго ушли вниз, но большую часть потерь в течение дня удалось возместить благодаря положительной макростатистике. Сектор коммуникаций выступил явным лидером, поднявшись на 1,15% благодаря росту акций Disney. Финансовый и энергетический сектор выглядели слабее рынка, потеряв около 1% из-за фиксации позиций после ралли.