Чикагская биржа модернизировала калькулятор волатильности

Роман Некраcов, основатель market-lab.org 16.11.2016 11:59

3357

Биржи всего мира стремятся к повышению удобства работы участников торгов. В этих целях вводятся всевозможные сервисы, которые, чаще всего, ориентированы именно на ритейл-клиентов брокерских компаний, что необходимо для сглаживания информационной асимметрии по сравнению с институциональными трейдерами.

Одним из лидеров в части предоставления всевозможных сервисов является Чикагская товарная биржа (CME Group). Калькулятор волатильности, размещенный на ее сайте, предназначен для оценки вмененной волатильности (IV) по различным классам биржевых продуктов и в разрезе календарных серий.

Причем сервис не стоит на месте. В последнее время он был модернизирован за счет следующих изменений:

- недельные серии опционов были вынесены в отдельный ряд, раньше они шли вместе с месячными сериями опционов;

- на графике калькулятора волатильности размещена форвардная кривая для фьючерсного рынка (это необходимо для оценки контанго и бэквордации).

Например, из анализа калькулятора волатильности фьючерса WTI на нефть в прошлую пятницу мы можем увидеть, что ближняя, декабрьская серия торговалась по меньшей волатильности, чем январская серия опционов. Ожидания игроков в этот день были на рост волатильности после истечения декабрьской серии. Однако на следующий день ситуация нормализовалась (рисунок).

Рисунок. Калькулятор волатильности на сайте Чикагской биржи

Также на сайте Чикагской биржи функционирует калькулятор вероятностей изменения ставки ФРС. Через результаты торгов фьючерсами на ставку по федеральным фондам биржа отображает вероятности ее повышения на том или ином заседании. Так, в декабре фьючерсные трейдеры ставят с вероятностью в 85% (на текущий момент) на повышение ставки на 0,25%. 

Популярное

Вернуться в список новостей

• Дорогая нефть может сократить дефицит бюджета на 1 трлн руб.

  Владимир Чернов, аналитик Freedom Global 05.06.2026 19:55

  807

  Министр финансов Антон Силуанов на ПМЭФ заявил, что российский бюджет может получить около 1 трлн руб. дополнительных доходов из-за ситуации вокруг Ормузского пролива и это поможет выполнить плановые задачи, заложенные в бюджете. Глава Минфина также отметил, что в расчетах на 2026 год его ведомство исходило из цены нефти около $59–60 за баррель, но конъюнктура на этом рынке на текущий момент значительно улучшилась.more

• Индекс Мосбиржи закрывает первую неделю июня у годового минимума

  Елена Кожухова, аналитик ИК «ВЕЛЕС Капитал» 05.06.2026 19:45

  825

  Российский рынок акций к окончанию основной сессии не показал единой динамики, реагируя на отсутствие значимых бычьих драйверов и валютный фактор. Индекс Мосбиржи к 18:50 мск снизился на 0,72%, до 2561,35 пункта. Индекс РТС вырос на 0,39%, до 1098,23 пункта, на этот раз получив поддержку со стороны валютного рынка.more

• Индекс МосБиржи снова торгуется вблизи минимумов года

  Кристина Гудым, аналитик ФГ «Финам» 05.06.2026 19:35

  863

  В пятницу, 5 июня, рынок завершает основную сессию в красной зоне. Индекс МосБиржи снижается на 0,57% до 2565,16, индекс РТС растет на 0,55% до 1099,89.more

• «Медведи» не собираются покидать российский фондовый рынок

  Наталья Мильчакова, ведущий аналитик Freedom Global 05.06.2026 19:25

  834

  В пятницу, 5 июня, российский фондовый рынок опять слабо снижался почти весь день, игнорируя позитивные новости с МПЭФ, и только к вечеру сменил динамику на разнонаправленную. Зато тревожные заявления, особенно те, которые озвучивали на форуме министр финансов РФ Антон Силуанов и глава Сбербанка Герман Греф относительно рисков и вызовов для российской экономики, «медведи» на рынке акций отыграли за три дня достаточно неплохо, но уходить с рынка, по-видимому, пока не собираются на фоне санкционных и геополитических рисков, а также падения цен на нефть. Номинированный в рублях индекс Мосбиржи к вечеру снизился на 0,42%, а долларовый РТС вырос на 0,7%.more

• Россельхозбанк заложил подготовку к IPO в стратегию до 2030 года

  Владимир Чернов, аналитик Freedom Finance Global 05.06.2026 19:15

  865

  Россельхозбанк (РСХБ) до конца 2030 года планирует выход на биржу. Для банка это не просто возможная сделка с акциями, а переход к более публичной модели развития. РСХБ уже работает как ключевая финансовая платформа для АПК, за 25 лет банк инвестировал в отрасль более 19 трлн руб. и сопровождает аграрные компании при выходе на рынок капитала. Поэтому собственное IPO может усилить его роль как связующего звена между агросектором, государством и частными инвесторами.more