Российский фондовый рынок к середине сессии перешел к сдержанному снижению, оказавшись под давлением корпоративных факторов и геополитического фона. Индекс Мосбиржи к 16:10 мск снизился на 0,51%, до 2710,23 пункта. Индекс РТС упал на 0,54%, до 1091,33 пункта.
Рубль к юаню на Мосбирже к середине дня ослабевал на 0,25%, до 11,25 руб. Доллар и евро на Форекс снижались в пределах 0,8%, до 78,40 руб и 91,70 руб соответственно.
Эмитенты
В наибольшем плюсе к середине сессии находились акции Селигдара (+5,03%), котировки РУСАЛа (+4,30%), бумаги Полюса (+4,20%), котировки Норникеля (+3,96%), акции Эн+ Групп (+3,73%).
Бумаги Селигдара и Полюса поддерживало достижение ценами на золото очередного рекорда 4612 долл/унц.
Акции РУСАЛа и Эн+ Групп шли вверх вслед за ценами на алюминий, которые в понедельник обновили очередной пик с 2022 года (3176 долл/тонну).
Бумаги Норникеля повышались вслед за ценами на палладий и никель.
В наибольшем минусе к середине дня находились котировки ЛУКОЙЛа (-7,26%), акции Роснефти (-2,38%), бумаги ДВМП (-1,63%), котировки Газпрома (-1%), привилегированные и обыкновенные акции Татнефти (-0,85% и -0,78%), бумаги Совкомфлота (-0,79%).
Акции ЛУКОЙЛа, Роснефти и Татнефти упали после закрытия дивидендных реестров по выплатам за 9 месяцев текущего года. Все три компании в конце 2025 года попали под очередные западные санкции.
С технической точки зрения акции ЛУКОЙЛа в конце 2025 года после обновления минимума с мая 2023 года (4815 руб) вместе со всем российским фондовым рынком перешли к коррекционному росту, в рамках которого немногим не достигли 6000 руб. Для закрытия образовавшегося в понедельник дивидендного гэпа акциям понадобится вернуться к 5821 руб. Дивидендная отсечка при этом прервала начавшийся в ноябре краткосрочный восходящий тренд и указывает на риски развития падения и возвращения к минимуму прошлого года 4815 руб. Ожидать закрытия гэпа в краткосрочном периоде приходится в случае обнадеживающих новостей по покупке зарубежных активов ЛУКОЙЛа: в частности, в СМИ в январе сообщалось о подготовке предложения Chevron и Quantum Energy Partners. Сигналом в пользу развития как минимум краткосрочного роста акций ЛУКОЙЛа может послужить их стабилизация выше 6010 руб с перспективой движения в район 6669 руб (максимум сентября 2025 года и верхняя полоса Боллинджера недельного графика). Среднесрочный бычий сценарий смены тренда, вероятно, реализуется при улучшении геополитического фона и более высоких ценах на нефть. При более медвежьем сценарии и положении бумаг ниже 6010 руб можно говорить об актуальности рисков движения к новым годовым минимумам в том числе в связи с непростой ситуацией в российском нефтяном секторе в целом.
Внешний фон: неоднозначный
Биржи Европы: нейтральный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к середине сессии: +0,08%. Индикатор в понедельник обновил очередной исторический максимум и поднялся до 6002 пунктов, пытаясь сохранить оптимизм в том числе благодаря спросу на акции оборонного сектора.
Нефтяной рынок: умеренно негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent к середине сессии падали в пределах 0,5%. Котировки перешли к коррекционному снижению от района сопротивления 64,10 долл/барр. Участники ждут развития событий на геополитическом фронте и, в частности, новостей о проходящих в Иране протестах.
Биржи США: умеренно негативный настрой. Фьючерсы на индекс S&P 500 к середине сессии в РФ: -0,6%. Инвесторы в начале недели отыгрывают сообщения об уголовном расследовании в отношении главы ФРС Пауэлла, которое может поставить под вопрос политическую независимость регулятора. Кроме того, фьючерсы корректируются после достижения в пятницу индексом S&P 500 очередного исторического максимума 6978 пунктов.
События дня:
- министры финансов стран G7 встретятся в Вашингтоне для обсуждения поставок редкоземельных элементов
Рынок внутри дня
Общий настрой: Западные фондовые площадки в понедельник не показывали единства в настроениях, но оставались у исторических максимумов, на этот раз не испугавшись очередной вспышки мировой геополитической напряженности. Индексы Мосбиржи и РТС к середине дня после утренней попытки роста вернулись в район поддержек 2700 и 1090 пунктов соответственно, оказавшись под давлением дивидендных отсечек и отсутствия воодушевляющих геополитических сигналов. Стабилизировать настроения помогали покупки в акциях металлургических компаний.