Норникель видит 5-10 т дополнительного спроса на палладий в Китае за счет новых продуктов уже с 26-27г

(Рейтер) Российский горно-металлургический гигант Норильский никель ожидает дополнительный ежегодный спрос на палладий в Китае в объеме 5-10 тонн, или 7,6-15,0% текущего потребления, начиная с 2026-2027 годов за счет предлагаемых им новых разработок применения этого металла, сказал Рейтер вице-президент компании по инновациям.

Норникель, крупнейший производитель палладия в мире с долей рынка 41%, ищет способы увеличить глобальный спрос на этот металл, чтобы заместить сокращение потребления со стороны традиционного автопрома. На долю палладия, используемого в катализаторах для снижения выбросов в двигателях внутреннего сгорания, сейчас приходится более 80% мирового потребления.

Компания разрабатывает новые области применения металла в сотрудничестве с учеными и потенциальными заказчиками в своей палладиевой лаборатории, ориентируясь в том числе на декарбонизацию и устойчивое развитие: водород, биотопливо, солнечная энергия, технология очистки воды.

Норникель уже тестирует новые технологии совместно с научными организациями и промышленными компаниями в России и в Китае.

В середине ноября российский гигант представил близкие к выходу продукты на конференции в Китае с участием ученых, промышленных групп и маркетинговых фирм.

"Ожидаем, что эти проекты, которые мы представляем, они уже сейчас обладают потенциалом не менее 15 тонн долгосрочного дополнительного спроса на палладий и постепенно начнут отражаться в отчетах, в прогнозах рынка от аналитиков, - сказал Виталий Бусько, курирующий инновации Норникеля. - На долгосрочном горизонте к 2030 году аналитики, маркетологи оценивают возможный профицит рынка в размере 20-40 тонн. Мы ставим себе задачу создать новый спрос на 40-50 тонн".

Мировой промышленный спрос на палладий в 2023 году, по данным компании, составил 302 тонны, из которых 22%, или 66 тонн, пришлось на Китай.

Норникель пересмотрел свои оценки потребления палладия в Китае в прошлом году на фоне резкого сокращения загрузки мощностей местного автопрома и ожидает, что к 2030 году потребление палладия в КНР в существующих областях применения уменьшится до 47 тонн из-за снижения производства автомобилей с двигателями внутреннего сгорания.

По оценкам World Platinum Investment Council (WPIC), рынок палладия развернется к избытку в 2026 году после нескольких лет дефицита.

В поиске новых сфер применения Норникель ориентируется на Китай, крупнейшего потребителя палладия, где компания удовлетворяет 80% спроса на этот металл, но также сотрудничает со странами Ближнего Востока и смотрит на Малайзию и Бразилию, сказал Бусько.

Хотя Норникель не был затронут напрямую западными санкциями, введенными в ответ на действия Москвы в Украине, он был вынужден выстраивать новые цепочки сбыта и переориентировать поставки в Азию, ставшую для компании крупнейшим рынком с долей 52%.

"В части водорода, в части зеленой химии Китай развивается гораздо быстрее, чем остальной мир. В этом смысле интерес большой, и конкуренция есть... У нас 5-6 партнеров параллельно хотят тестировать наши катализаторы... Китай – это, наверное, 40-50% во всех новых отраслях мирового потребления (палладия). Если мы говорили про 15+ тонн по нашим продуктам, 40% - половина из этого, это китайский рынок", - сказал вице-президент Норникеля.

По его словам, новый ежегодный спрос на палладий в Китае в 5-10 тонн может появиться уже через один-два года.

"Это устойчивый долгосрочный ежегодный спрос в Китае по данным применениям, в среднесрочной перспективе через 1-2 года начнется активная фаза замещения", - сказал Бусько.

Среди наиболее подготовленных к выходу на рынок он назвал бушинги для стекловолокна, электроды для обеззараживания воды и технологии для производства "зеленого" водорода, испытания которых завершатся в Китае в начале следующего года: катализаторы для топливных ячеек и для ПЭМ-электролизеров. Только водородные технологии могут в перспективе увеличить спрос на палладий на 7-10 тонн, оценивает Норникель.

Выпуск электродов для очистки воды в России может стартовать в ближайшее время на базе российского производителя, который сейчас проходит тендер. Параллельно идут испытания в Китае, потенциальный новый спрос оценивается в несколько тонн.

В следующем году в России палладий начнет применяться в производстве стекловолокна, Норникель поставит для проекта около 200-400 килограмм металла, потенциал мирового использования оценивается в объеме до 5 тонн, сказал Бусько.

В будущем существенный новый спрос на палладий может прийти из сферы микроэлектроники и электроники, где уже сейчас используется около 20 тонн металла, считает Норникель, однако компания только начинает разработки в этой области.

"Слишком рано пока говорить о результатах. Но в целом оцениваем (дополнительный) спрос в размере 12-15 тонн, как возможная такая долгосрочная позиция на этом рынке... Поскольку рынок микроэлектроники, чипов и так далее быстро растет, на данный момент мы верим в него", - сказал вице-президент.

Собственное производство новых продуктов палладиевый гигант пока не планирует.

"Подавляющую долю на рынке палладия Китая сейчас занимает Норникель. Поэтому любой дополнительный спрос, который там возникает, он так или иначе возвращается к нам", - сказал Бусько.

В 2024 году Норникель планирует произвести 2,624-2,728 миллиона унций палладия, или 82-85 тонн.

Цены на палладий снижаются уже четвертый год: в текущем году они потеряли 10% после падения на 39% в 2023 году (Анастасия Лырчикова. Редактор Дмитрий Антонов)